那时候，耶律阿保机已经死去，他的儿子耶律德光接替了契丹国主的位子。桑维翰帮石敬瑭起草了一封求救信给耶律德光，表示愿意拜契丹国主做父亲，并且答应在打退唐军之后，把雁门关以北的燕云十六州土地献给契丹。
石敬瑭的投降活动遭到他的部将的反对。部将刘知远说：“您向契丹求救，称臣还说得过去，拜他做父亲未免过份；再说，答应给他们一些金银财宝还不要紧，不该割让土地。”
石敬瑭一心想保住自己的利益，哪儿肯听刘知远的劝阻，急急忙忙派桑维翰带了这些卖国条件去见耶律德光。
耶律德光本来想向南扩张土地，听到石敬瑭提出这样优厚的条件，真是喜出望外，立刻派出五万精锐骑兵去救晋阳。
石敬瑭从晋阳城出兵夹击，把唐军打得大败。
耶律德光来到晋阳，石敬瑭亲自出城迎接，卑躬屈膝地把比他小十岁的耶律德光称做父亲，还请教契丹兵为什么这样快就能打败唐军。耶律德光得意洋洋地吹了一通，石敬瑭马上表示十分钦佩，捧得耶律德光满心欢喜。
耶律德光经过一番观察，觉得石敬瑭的确是死心塌地投靠他，就对石敬瑭说：“我奔波三千里，来救你们，总算有个收获。我看你的外貌和气度，够得上做个中原的主人，我就封你做皇帝吧！”
石敬瑭还假惺惺推辞，经部下一劝说，就高兴地接受了。契丹国主正式宣布石敬瑭为皇帝。石敬瑭称帝后，立刻按照原来答应的条件，把燕云十六州割让给契丹。
石敬瑭依靠契丹的支持，带兵南下攻打洛阳。唐末帝李从珂接连打了几次败仗，被契丹的声势吓破了胆，意志消沉，成天边喝酒边哭泣，等待灭亡，哪儿还有反抗的勇气。石敬瑭的兵还没进洛阳，唐末帝已经在宫里烧起一把火，带着一家老少投在火里自杀了。
石敬瑭攻下洛阳，灭了后梁，正式做了中原的皇帝，国号叫晋，建都汴。这就是后晋高祖。石敬瑭对契丹国主耶律德光感恩戴德，向契丹上奏章，把契丹国主称做“父皇帝”，自己称“儿皇帝”。除了每年向契丹进贡帛三十万匹外，逢年过节，还派使者向契丹国主、太后、贵族大臣送礼。那些人一不满意，就派人责备石敬瑭，石敬瑭总是恭恭敬敬，赔礼请罪。晋朝使者到了契丹，契丹官员傲气十足，说了许多侮辱性的话。使者受了气，回到汴京，把这些事传了开去。朝廷上下都觉得丢脸，只有石敬瑭毫不在乎。
石敬瑭靠契丹的保护，做了七年可耻的儿皇帝，病死了。他的侄儿石重贵即位，就是晋出帝。晋出帝向契丹国主上奏章的时候，自称孙儿，不称臣。耶律德光就认为对他不敬，带兵进犯。
贵族冠饰契丹两次进犯中原，在晋朝军民的奋力抵抗下，遭到惨重失败。但是到了最后，由于汉奸的出卖，契丹兵打进汴京，晋出帝当了俘虏，被押送到契丹。后晋就灭亡了。
公元947年，耶律德光进了汴京，自称大辽皇帝。京城百姓听到辽兵进城，纷纷逃难。辽主耶律德光登上城楼，派人用汉语宣布说：“大家别怕，我也是人嘛。我本来并不想来，是汉人引我们进来的。我一定会让你们的生活过得更好些。”
话虽然这样说，但是做的又是一套。他纵容辽兵以牧马为名，到处抢劫财物，叫做“打草谷”，闹得汴京、洛阳附近几百里地方，成了没有人烟的“白地”。他又命令晋国官员搜刮钱帛，不论官员百姓，都要献出钱帛“劳军”。
中原的百姓受不了辽兵的残杀抢掠，纷纷组织义军，反抗辽兵。少的几千，多的几万。他们攻打州县，杀死辽国派出的官员。东方的起义军声势浩大，攻下了三个州。耶律德光害怕了，跟左右侍从说：“想不到中原人这样不容易对付。”过了一段时期，他把晋朝官员召集起来，宣布说：“天气热了，我在这里住不惯，要回到上国去看望太后了。”
辽兵被迫退出中原。但是，被石敬瑭出卖的燕云十六州仍旧被契丹贵族占领，成为后来他们进攻中原的基地。
耶律阿保机建契丹国
耶律阿保机，契丹迭剌部人。其祖先屡次担任迭剌部的军事首领夷离堇。唐天复元年（901年），阿保机被推立为夷离堇，控制了契丹八部联盟的兵马。唐天复三年（903年），阿保机又进而成为“总知军国事”的于越，并兼任夷离堇的军职，掌握了遥辇氏部落联盟的全部军政实权。后梁开平元年（907年），契丹八部大人罢免了遥辇氏的痕德堇可汗，改选阿保机为可汗。在三年任期满后，阿保机依仗他的强大力量，屡次拒绝接受替代。后梁开平五年（911年），主管政教的惕隐剌葛和阿保机弟迭剌、寅底石、安端等共同策划了反对阿保机的叛乱。战乱爆发前，安端的妻子粘睦姑向阿保机报告了消息，阿保机立即采取措施平息了这场叛乱。五月，阿保机与剌葛等登山盟誓，祭告天地，然后罢免了剌葛的惕隐职务，改任为迭部的夷离堇。后梁乾化二年（912年）七月，剌葛和迭剌等再一次发动叛乱，并得到了于越辖底的支持，新任惕隐滑哥也参预了这次密谋。这时，阿保机领兵攻掠西南各部，命剌葛领兵攻打平州（今河北卢龙县）。当阿保机十月间还军时，剌葛自平州领兵阻住了阿保机的归路，阿保机引军南移，并当即举行了传统的选汗仪式柴册仪，使反叛者失去了作乱的理由。次日，剌葛等向阿保机臣服。后梁乾化三年（913年），阿保机再次平定了剌葛、滑哥等的叛乱，并在这年冬天，在莲花泊焚柴祭天举行了传统的选汗选仪之后，对叛乱的迭剌部贵族作了处置。后梁贞明元年（915年），七部大人在国境边上设伏截住了刚刚击败黄头室韦返国的阿保机，强迫他解除汗位接受替代。在迫不得已的情况下，阿保机不得不交出了象征可汗权力的旗鼓，但借机提出“我为王九年，得到许多汉人，因此请允许我率领我的种落和汉人定居在古汉城，单独为一部”。古汉城在炭山东南滦河边上，是个土地肥沃，宜植五谷，有盐池之利的好地方。阿保机虽交出了汗位，但掌握了盐池，七部皆依靠其盐池供给。次年，阿保机设计引诱七部大人一起到盐池会宴，埋伏下兵马把他们全灭杀害，灭七部后，并为一国。自称“天皇帝”，妻称“地皇后”，建年号“神册”，立儿子倍为皇太子，建国号契丹，按照中原规制正式建立朝廷。
神册元年（916年），阿保机出兵西征，接受了幽州节度使卢国用的投降，任命他为幽州兵马留后。七月，又领兵向西平服了突厥、吐谷浑、党项、吐蕃、沙陀等部落，俘虏各部酋长及部民15600户，铠甲兵仗器服九十余万余。八月，南侵朔州（今山西朔县），擒晋振武节度使李嗣本，乘胜向东，又攻陷蔚、新、武、妫、儒五州。自代北至河曲，越阴山，都被契丹占有。阿保机把武州（今河北宣化）改为归化州，妫州（北京怀柔）改为可汴州，设置了西南面招讨司。神册二年（917年）二月，晋新州（今河北涿鹿）副将卢文进降。三月，契丹攻幽州，大破晋周德威军。神册三年（918年），阿保机在潢河沿岸契丹故地城西筑楼做为皇都。次年二月，阿保机修补了辽阳故城，让汉人、渤海人住进去，改称东平郡。冬天，又征服了乌古部，俘获人口14200多，牛马车乘庐帐器物二十多万件。神册五年（920年）正月，阿保机从侄鲁不古和突吕不受命模仿汉字偏旁，创制了契丹大字。九月，大字制成，颁行。后来，阿保机弟迭剌研习回鹘语文，又创制了契丹小字，数少而连贯。神册六年（921年），阿保机命大臣制定治理契丹和诸夷的法律，契丹统治下的汉人仍旧依照法律而治。突吕不受命撰“决狱法”，成为契丹最早的一部法典。同时，设置了决狱的法官“夷离毕”，并进一步“正班爵”建立新的统治秩序。同年，新州防御使王郁率领山北兵马向契丹投降，这些人被迁到潢水南岸。阿保机乘机率大军进入居庸关，分兵连下檀、顺、安远、三河、良乡、望都、潞、满城、遂城等十几个城池，把当地人民俘虏到北边草地，其中檀、顺州的人们，被分配在东平沈州。皇子倍和王郁侵犯定州，被晋李存勖、李嗣昭部战败。天赞元年（922年）又开始进攻幽州、蓟州，次年打下了平州。这时晋王李存勖正式代替了后梁称帝。阿保机还军，任命次子德光为天下兵马大元帅，继续南侵。天赞三年（924年），耶律德光略地蓟北，占领平州，侵占唐的大片地区。同年，阿保机及大元帅德光大举西征吐谷浑、党项、阻卜诸部。九月，至古回鹘城（鄂尔浑河畔、哈剌巴剌哈孙）刻石纪功。十月，越流沙，攻下浮图城，征服西北诸部。十一月，捕获甘州回鹘都督毕离遏。第二年四月，甘州回鹘乌主可汗遣使“贡谢”。契丹的政治势力由此西达甘州，西北至鄂尔浑河。
天赞四年（925年）冬，阿保机领兵东征渤海。阿保机皇后述律氏。太子倍、次子德光等同行。蓟州汉人韩知古、康默记、幽州汉人韩延徽等统率汉军出征。十二月，契丹兵围扶余（今吉林四平），第二年正月，占领扶余城，杀渤海守将，进围渤海忽汗城，渤海国王撰率僚属三百多人出降，阿保机进驻忽汗城，灭渤海国，改渤海为东丹国，封太子倍为东丹王，统治新占领的渤海旧地。辽天显元年（926年）七月，辽太祖阿保机灭渤海后，死在扶余府。阿保机时代，契丹奴隶主国家还只是初具规模，但它的建立无疑是契丹族历史上划时代的大事。
阿保机死后，皇后述律氏月理朵称制，摄军国事。天显二年（927年）十一月，掌握兵马大权的次子耶律德光在述律后支持下，继皇帝位。太宗统治期间，一再亲自率兵南下。后唐清泰三年（即辽天显十年，936年），后唐河东节度使石敬瑭反唐自立，以割地称臣的条件求得契丹的支持，灭唐建（后）晋。后晋天福三年（938年），派遣使节向契丹送去幽云十六州图籍。燕云十六州从此归入了契丹的统治区域。辽太宗将皇都建号上京，称临潢府。幽州称南京，原南京东平府改称东京。后晋天福七年（942年），石敬瑭死，其侄石重贵继位，向契丹称孙，拒不称臣。契丹连续三次大举南侵，至后晋开运四年（947年）灭后晋，辽太宗耶律德光入晋都开封，改穿汉族皇帝的服装，受百官朝贺。二月，建国号大辽。四月，辽太宗在返回上京的路上，病死在栾城。
晋辽之战
天福七年（942年），后晋高祖石敬瑭死，晋出帝石重贵即位。在中原人民反对契丹入侵斗争的压力下，出帝与辽逐渐疏远，并任景延广为宰相，而景延广以反辽为己任。在致书辽国报丧时，景延广一反往日称臣于契丹的作法，称孙而不称臣，辽太宗耶律德光大怒，遣使者责问晋国，认为出帝不先报丧于辽及不经辽的许可而即帝位皆为非法之举。景延广斥责辽使，并以为“先皇帝北朝所立，今天子中国自册，可以为孙而不可为臣”，极力摆脱晋与辽的臣属关系。景延告诉契丹使者：“翁怒则来战，孙有十万横磨剑，足以相待。”因此，出帝即位之初，晋辽便开始了兵衅。
晋辽兵衅虽开，但晋却防御不足，视战争为儿戏，许多晋臣暗中降辽，如平卢节度使杨光远密召契丹，认为中国可取。早已降辽的赵延寿欲依靠辽国，取晋代之，也极力说服耶律德光进攻晋朝。开运元年（944年），耶律德光任命赵延寿与赵延昭为先锋，亲自率军攻晋，开运元年正月攻陷贝州（今河北南宫东南部）。攻陷贝州后，辽军前锋抵达黎阳（今河南浚县），耶律德光所率大军屯兵元城（今河北大名县），任赵延寿为魏博节度使。晋以高行周为北面行营都部署，景延广为御营使，并下诏亲征，沿黄河设防。在晋辽的交锋中，中原军民团结一心，奋勇作战，抵御辽兵，所以辽兵进攻屡屡受挫。耶律德光急于取胜，便听从赵延寿的主意，自率大军十余万，在澶州城北（今河南清丰县）列阵，欲一战取胜。晋以高行周为先锋，击辽，辽围高行周于戚城（今河南濮阳北部），博州刺史周儒降辽，引辽兵攻郓州（今山东郓城）以支援叛将杨光远。出帝派李守贞击败周儒，自率大军救援高行周，解契丹之围，又与辽军战于澶州，双方皆有损耗，辽军分兵两路北撤，留下赵延寿守贝州。出帝亦留行周守澶州，又命李守贞击杨光远，获胜。
出帝自澶州归京都后，日益骄侈，景延广仗势气盛。凌辱诸将，出帝怕景延广，便任命他为西京留守，写信给辽主，欲重修旧好，耶律德光回信拒绝，以为“已成之势，不可改也”。同年十二月便发兵攻击后晋。
开运二年（945年），辽兵驻军元氏（今河北元氏县），赵延寿仍为先锋。晋出帝欲亲征，因有病未能去，令马全节屯兵邢州（今河北邢台市）、赵在礼屯兵邺都（今河北大名县东北部）。战争之时，晋朝廷畏惧而下令后撤，晋兵不知缘故，误以为战败，于是溃退，撤至相州（今河南安阳县）时，晋朝廷又下令死守。军心重归稳定，数万人列阵于相州安阳水南岸。此时辽太宗在邯郸，听传言以为晋军大至，于是仓惶北还，攻相州的辽兵则不战自败。此时出帝病愈，听马全节之意，欲乘胜夺取幽州。于是下诏亲征。诣军依次北上，攻取满城（今河北满城县）、遂城（今河北徐水县西部）。辽军闻讯回兵，晋军撤退。至阳城（今河北清苑县东部）两军交锋，晋军李守贞等利用天气条件，乘大风而奋力击辽，辽因轻敌而大败。这就是阳城大捷。
